Como converterse nun investidor de risco: cinco pasos para principiantes

Contidos

Os investimentos de risco son realizados principalmente por fondos ou eminentes business angels. Pero pode unha persoa sen experiencia comezar a investir en empresas en desenvolvemento e obter grandes ingresos?

Sobre o experto: Victor Orlovsky, fundador e socio director de Fort Ross Ventures.

Que é Venture Investment

O verbo venture na tradución do inglés significa "asumir riscos ou decidir sobre algo".

Un capitalista de risco é un investidor que apoia proxectos novos (startups) nas fases iniciais. Como regra xeral, estamos a falar de transaccións de alto risco, nas que pode aumentar a cantidade investida decenas de veces ou perder todo por un centavo. A maioría dos emprendedores de éxito consideran este método de financiamento debido á alta rendibilidade se o proxecto ten éxito.

O principal que debes saber sobre os investimentos de risco é que a maioría das novas empresas fracasan, 90 de cada 100 novas empresas non sobrevivirán. Si, é arriscado. Pero, ao investir como investidor de risco nunha fase inicial, á saída podes obter uns ingresos moi grandes dunha empresa, que pagará máis que as túas perdas.

Quen pode converterse nun investidor de risco

Primeiro debes descubrir por que queres investir. Se está a investir para gañar cartos, debe entender que os riscos aquí son moi altos. Se invistes por pracer, esa é outra historia. O meu consello:

  • mira o teu capital líquido (efectivo e outros activos), restalle o que gastas en vivir e inviste o 15% do importe restante en investimentos de capital risco;
  • o teu rendemento esperado debe ser polo menos do 15% ao ano, porque podes gañar aproximadamente o mesmo (máximo) con instrumentos menos arriscados nun intercambio organizado;
  • non compares este rendemento co negocio que xestionas: para proxectos de capital risco, o teu retorno sobre o risco ponderado é en todo caso o máximo;
  • hai que entender que o capital risco non é un activo líquido. Prepárate para esperar moito tempo. Mellor aínda, prepárate para axudar activamente a crecer a empresa e resolver problemas, que, créanme, haberá moitos;
  • prepárate para atrapar o momento no que tes que dicir "para" e deixar morrer a startup, por moi difícil que sexa.

Cinco pasos para construír a estratexia de investimento correcta

Un bo investidor de risco é o primeiro en acceder a calquera startup que estea tentando recadar cartos e sabe elixir a mellor delas.

1. Establece un obxectivo para converterse nun bo investidor

Un bo investidor é aquel ao que chegan primeiro as startups, antes de mostrar a súa presentación aos demais. As startups e outros investidores confían nun bo investidor se estamos a falar dun fondo. Para converterse nun bo investidor, cómpre construír a súa marca (persoal ou de fondo), así como comprender profundamente o tema (é dicir, onde inviste).

Deberías ver a todos os que buscan investimentos nesa fase de desenvolvemento, nesa xeografía e na área na que queres participar. Por exemplo, se vas investir en startups en fase inicial con fundadores rusos no campo da AI, e hai 500 startups deste tipo no mercado, a túa tarefa é acceder a todas estas 500 empresas. Para iso, debes participar en redes: establecer relacións de confianza na comunidade de inicio e difundir información sobre ti como investidor o máis amplamente posible.

Cando vexas unha startup, fai a túa pregunta: es o primeiro a quen veu ou non? Se si, xenial, permitirache escoller mellores proxectos para o investimento.

Así funcionan os fondos de risco e os investimentos privados: primeiro constrúen a súa propia marca, despois esta marca funciona para eles. Por suposto, se tes dez saídas (saída, levando a empresa á bolsa. — Tendencias), e todos eles son como Facebook, haberá unha cola para ti. Construír unha marca sen boas saídas é un gran problema. Aínda que non os tiveses, todos os que investiches deberían dicir que es o mellor investidor, porque inviste non só con cartos, senón tamén con consellos, conexións, etc. Un bo investidor é un traballo constante na súa propia reputación ideal. Para construír unha boa marca, debes estar ao servizo da comunidade. Se axudaches tanto ás empresas nas que investiches como a aquelas nas que non investiches, aínda terás unha boa base de conexións e serás ben revisado. O mellor virá a ti por diñeiro, coa esperanza de que poidas axudalos do mesmo xeito que axudaches aos demais.

2. Aprende a comprender ás persoas

Cando falas cunha startup (especialmente se o seu negocio está nunha fase inicial), síguea como persoa. Que e como fai, que di, como expresa as súas ideas. Facer consultas, chamar aos seus profesores e amigos, entender como supera as dificultades. Calquera startup pasa pola "zona da morte": incluso Google, aínda non nacido, estaba a un paso do fracaso. Un equipo forte, valente e de vontade forte, preparado para loitar, para non desanimarse, para ascender tras as derrotas, para recrutar e reter talentos, vencerá definitivamente.

3. Aprende a comprender as tendencias

Se falas con calquera startup ou investidor de Silicon Valley, dirán que realmente tiveron sorte. Que significa sorte? Isto non é só unha coincidencia, a sorte é unha tendencia. Imaxínate como un surfista. Captas unha onda: canto máis grande é, máis ganancias, pero máis difícil é manterse nela. Unha tendencia é unha onda longa. Por exemplo, as tendencias en COVID-19 son o traballo remoto, a entrega, a educación en liña, o comercio electrónico, etc. Algunhas persoas tiveron a sorte de que xa estaban nesta onda, outras uníronse rapidamente.

É importante captar a tendencia a tempo, e para iso cómpre comprender como será o futuro. Moitas empresas colleuno na etapa cando aínda non estaba realmente serio. Por exemplo, na década de 1980, os investimentos gastaron miles de millóns en algoritmos similares á IA actual. Pero non pasou nada. En primeiro lugar, resultou que naquel momento aínda había moi poucos datos en formato dixital. En segundo lugar, non había suficientes recursos de software: ninguén podía imaxinar canto tempo e potencia informática levaría procesar tales conxuntos de información. Cando se anunciou IBM Watson en 2011 (o primeiro algoritmo de intelixencia artificial do mundo. Tendencias), esta historia despegou porque apareceron os requisitos previos correctos. Esta tendencia xa non estaba na mente das persoas, senón na vida real.

Outro bo exemplo é NVIDIA. Na década de 1990, un grupo de enxeñeiros suxeriu que as computadoras modernas e as interfaces gráficas requirirían velocidades e calidades de procesamento moi diferentes. E non se equivocaron cando crearon a unidade de procesamento gráfico (GPU). Por suposto, nin sequera podían imaxinar que os seus procesadores procesarían e adestrarían algoritmos de aprendizaxe automática, producirían bitcoins e que alguén tentaría facer bases de datos analíticas e incluso operativas baseadas neles. Pero ata unha zona correctamente adiviñada foi suficiente.

Polo tanto, a túa tarefa é coller a onda no momento e no lugar axeitado.

4. Aprende a atopar novos investidores

Hai unha broma: a principal tarefa dun investidor é atopar o próximo investidor. A empresa está crecendo, e se tes só 100 dólares, tes que atopar alguén que investirá 1 millón de dólares nela. Esta é unha tarefa grande e importante non só para unha startup, senón tamén para un investidor. E non teñas medo de investir.

5. Non invistas cartos malos tras cartos bos

Unha startup en fase inicial véndeche o futuro: a empresa aínda non ten nada e o futuro é fácil de debuxar e de probar con potenciais investidores. Non mercar? Despois redibuxaremos o futuro ata atopar unha persoa que crea neste futuro na medida en que investirá o seu diñeiro. Digamos que vostede é o investidor. O teu próximo traballo como investidor é axudar á startup a conseguir ese futuro. Pero canto tempo necesitas para apoiar unha startup? Digamos, seis meses despois, o diñeiro esgotause. Durante este tempo, debes coñecer moi ben a empresa e avaliar o equipo. Son capaces estes rapaces de lograr o futuro que se lle imaxinaron?

O consello é sinxelo: deixa de lado todo o que estiveches facendo e esquece o diñeiro que investiches. Mira este proxecto coma se investises nel por primeira vez. Describe todos os pros e contras, compáraos cos rexistros que fixeches antes do teu primeiro investimento. E só se tes ganas de investir neste equipo como por primeira vez, pon cartos. En caso contrario, non faga novos investimentos: este é un mal diñeiro tras o ben.

Como elixir os proxectos de investimento

Intente investir con persoas experimentadas, aqueles que xa entenden o tema. Comunicarse cos equipos. Considere o maior número posible de proxectos, sen afondar no primeiro que se atope. Non te enamores de FOMO (medo a perderte, "medo a perderte algo importante". Tendencias) — as startups nas súas presentacións alimentan este medo á perfección. Ao mesmo tempo, non te enganan, senón que crean o futuro no que queres crer e fano profesionalmente. Así que crean medo en ti a que te perdas algo. Pero deberías desfacerte del.


Subscríbete tamén á canle de Trends Telegram e mantéñase ao día das tendencias e previsións actuais sobre o futuro da tecnoloxía, a economía, a educación e a innovación.

Deixe unha resposta